Melihat Lebih Dekat pada Ekuitas Pilihan dan Mengapa Ini Sangat Kuat di Real Estat

Pendapat yang dikemukakan oleh kontributor Entrepreneur adalah milik mereka sendiri.

Ekuitas pilihan adalah metode pembiayaan unik yang biasa digunakan dalam proyek real estat komersial besar untuk meningkatkan daya ungkit bagi sponsor atau sindikasi — yang merupakan kelompok investor yang mengumpulkan dana mereka untuk membeli real estat — dan menciptakan peluang investasi besar bagi individu yang ingin dapatkan pengembalian yang konsisten dengan risiko yang berkurang secara signifikan. Ekuitas pilihan dapat menjadi keuntungan yang menentukan baik bagi sponsor maupun investor. Mari kita bahas cara kerja ekuitas pilihan dan solusi yang dapat diberikannya.

Apa itu ekuitas pilihan?

Ekuitas pilihan berfungsi sebagai modal tambahan bagi investor aktif untuk mendanai transaksi real estat. Jenis ekuitas ini memiliki prioritas tinggi dalam tumpukan modal dan lebih unggul daripada ekuitas biasa, duduk tepat di belakang utang senior. Ketika keuntungan datang, atau jika terjadi gagal bayar, pemegang utang senior menerima pembayaran terlebih dahulu, diikuti oleh ekuitas preferen dan, terakhir, ekuitas biasa. Terkait: Game Real-Estate Berubah dengan Cepat. Apakah Anda Siap Menang?Contoh ekuitas pilihan dalam real estat Sebuah contoh menggambarkan konsep ini dengan baik. Misalkan sebuah sindikasi real-estate sedang mencari untuk memperoleh sebuah bangunan seharga $50 juta. Bank bersedia meminjamkan hingga 70% dari harga pembelian ini. Dengan demikian, bank memberikan $35 juta, yang menyisakan $15 juta untuk dikumpulkan. Tim Kecelakaan Luge yang-estate dapat mengumpulkan $10 juta dari investor, menyisakan $5 juta untuk digalang untuk menutup kesepakatan. Ada dua pilihan. Yang pertama bisa mengamankan pembiayaan mezzanine, seperti hipotek kedua. Tapi itu bisa sangat menantang untuk ditemukan dengan harga yang wajar dan kemungkinan akan datang dari bank. Pilihan lain adalah mencari $5 juta dalam bentuk ekuitas pilihan. Mungkin sindikat tersebut dapat menjual saham preferen senilai $5 juta dengan pengembalian investasi tahunan sebesar 8%. Itu mungkin lebih rendah dari pemberi pinjaman tetapi cukup tinggi untuk menarik kantor keluarga, perusahaan sindikasi real estat lainnya atau investor institusional untuk membawa modal yang diperlukan untuk memperoleh aset.Dengan membawa ekuitas pilihan, kesepakatan real estat sekarang dapat dilakukan dengan tiga entitas di tumpukan modal: 1. Pemberi pinjaman senior ($35 juta)2. Ekuitas bersama ($10 juta)3. Ekuitas pilihan ($5 juta) Seperti diuraikan sebelumnya, pemberi pinjaman senior memiliki prioritas untuk pembayaran, diikuti oleh ekuitas pilihan dan ekuitas umum (mitra umum dan terbatas). Ini berarti bahwa sebelum investor ekuitas biasa dapat menerima keuntungan sepeser pun, investor ekuitas preferen harus dibayar penuh.Terkait: 3 Alasan Mengapa Real Estat Inggris Lebih Baik Daripada Uang di Bank

Mengapa investor dan sponsor memilih jenis ekuitas ini?

Ekuitas pilihan untuk investor Bagi investor, ekuitas pilihan memiliki beberapa manfaat. Ini adalah investasi yang lebih aman dan stabil dengan tingkat pengembalian tetap. Jadi, jika Anda seorang investor dengan $100.000 yang siap digunakan dan senang membuat pengembalian rata-rata 7-12% dari investasi itu, ekuitas pilihan bisa menjadi cara yang tepat. Kelemahan dalam hal OpenSea mengakuisisi dompet. Jika proyek real-estate berkinerja baik, investor ekuitas pilihan akan terus menerima tingkat pengembalian tetap yang disepakati atas modal mereka tanpa bagian atas pengembalian. Ekuitas pilihan untuk sponsor Untuk sponsor, ekuitas pilihan bisa menjadi cara yang lebih mudah diakses untuk mengumpulkan uang daripada mengambil utang baru atau menemukan mitra terbatas baru. Pemberi pinjaman senior dan pinjaman mezzanine adalah instrumen utang asli di mana pemberi pinjaman memiliki hak gadai atas properti tersebut. Dengan demikian, pinjaman ini sebagian besar berasal dari lembaga keuangan. Ekuitas pilihan, di sisi lain, bisa datang dari siapa saja. Kantor keluarga, dana lindung nilai, perusahaan sindikasi real estat, dana modal ventura, atau bahkan individu pribadi dapat membeli ekuitas pilihan. Itu membuka dunia baru investor potensial yang mungkin tidak Anda jangkau hanya dengan utang dan investor biasa, dan umumnya lebih murah daripada utang senior atau mengukir posisi sponsor atau manajer (GP) lain.Ekuitas pilihan dapat menguntungkan investor dan sponsor Pada akhirnya, ekuitas pilihan dapat menjadi keuntungan yang menentukan dalam sindikasi real estat karena memberikan cara lain yang lebih fleksibel untuk mengumpulkan uang. Alih-alih hanya terbatas pada mitra dan pemberi pinjaman terbatas, sindikasi real estat dapat membuka dunia baru calon investor yang mencari investasi ekuitas pilihan. Banyak dari investor ini tidak ingin mengambil semua risiko proyek, mereka juga tidak ingin mengeluarkan pinjaman yang didukung oleh beberapa aset. Sebaliknya, ekuitas pilihan sempurna dalam hal ini — investor mendapatkan pengembalian yang stabil, tidak memiliki keterlibatan setelah menulis cek dan memiliki keamanan lebih dari pemegang saham ekuitas biasa.Baik Anda berinvestasi dalam transaksi komersial atau mengumpulkan dana, lihat jenis investasi ekuitas ini dan pertimbangkan apakah itu dapat membantu Anda mencapai tujuan keuangan dan Perampokan Kereta Jesse di tahun 2022. Terkait: Teknologi Blockchain Merevolusi Real Estat. Apakah Anda Siap Menguangkan? Baca selengkapnya

Rekomendasi:

Saul Centers (BFS) Q4 FFO dan Estimasi Lag Pendapatan Saul Centers (BFS) mengeluarkan dana triwulanan dari operasi (FFO) sebesar $0,75 per saham, meleset dari Perkiraan Konsensus Zacks sebesar $0,76 per saham. Ini dibandingkan dengan FFO $0,71 per saham tahun…
Cara Mendapatkan Pinjaman Bisnis dengan Kredit Macet Pinjaman bisnis adalah cara yang bagus untuk membantu perusahaan Anda berkembang. Tapi apa yang Anda lakukan jika Anda memiliki nilai kredit yang buruk? Untungnya, ada beberapa langkah yang dapat Anda…
Lihatlah lebih dalam pada bubuk kering perusahaan… Kami mendeteksi aktivitas yang tidak biasa dari jaringan komputer Anda Untuk melanjutkan, silakan klik kotak di bawah untuk memberi tahu kami bahwa Anda bukan robot. Baca selengkapnya
Meningkatnya inflasi menembus kepuasan investor Terima pembaruan Ekonomi Global gratisKami akan mengirimkan email pembulatan myFT Daily Digest kepada Anda up berita Ekonomi Global terbaru setiap pagi. Rasanya terlalu bagus untuk menjadi kenyataan dan mungkin memang…
Pelajari Cara Berinvestasi dengan Percaya Diri di Real Estat Pengungkapan: Tujuan kami adalah menampilkan produk dan layanan yang menurut kami menarik dan berguna bagi Anda. Jika Anda membelinya, Pengusaha dapat memperoleh sebagian kecil dari pendapatan dari penjualan dari mitra…
7 faktor yang perlu dipertimbangkan saat memilih… Saat memperdagangkan Contracts for Difference (CFD), memilih penyedia yang menawarkan kombinasi fitur dan layanan yang tepat sangatlah penting. Dengan begitu banyak penyedia CFD berbeda yang tersedia, bagaimana Anda bisa yakin…
FTX Mengumpulkan $420 Juta dalam Seri B-1 —… Pertukaran mata uang digital Perdagangan FTX Limited mengumumkan perusahaan telah mengumpulkan lebih dari $420 juta dalam penggalangan dana Seri B-1. Peningkatan modal mengikuti putaran pembiayaan pertukaran crypto pada akhir Juli…
3 Proyek Crypto untuk Dilihat sebagai Gerakan… Dalam beberapa minggu terakhir ketika Facebook mengumumkan rebranding menjadi nama “Meta”, hal itu telah memicu minat baru dalam proyek cryptocurrency metaverse. Meta akan menciptakan metaverse VR (Virtual Reality) di mana…
Seberapa besar kripto? Membandingkan pasar dengan… AdopsiUkuran pasar kripto vs logam mulia, real estat, ekuitas, PDB, utang publik, utang pelajar, dll. Ana Grabundzija · 9 Januari 2022 pukul 13:00 UTC · 3 menit baca 2021 adalah…
NGC berinvestasi di Republic Realm untuk mempercepat… NGC berinvestasi di Republic Realm untuk membantu mempercepat pengembangan platform metaverse-nya NGC Ventures, perusahaan investasi kripto dan blockchain, telah mengumumkan investasi di Republic Realm. Investasi strategis ini bertujuan untuk mendorong…
Menempatkan Ekuitas yang Buruk 2022 Dalam Konteks:… Kami mendeteksi aktivitas yang tidak biasa dari jaringan komputer Anda Untuk melanjutkan, silakan klik kotak di bawah untuk memberi tahu kami bahwa Anda bukan robot. Baca selengkapnya
Dana aktivis yang mengguncang Exxon sekarang… Aktivis investor secara tradisional tidak lain adalah agen untuk perubahan positif. Mereka lebih sering dibandingkan dengan burung nasar.Mesin No. 1, dana lindung nilai yang diluncurkan kurang dari setahun yang lalu,…
Perusahaan Media Trump Mengatakan Telah Mengumpulkan… Topline Perusahaan media baru mantan Presiden Donald Trump mengatakan pada hari Sabtu bahwa mereka telah mengumpulkan $1 miliar dalam pendanaan dari "kelompok beragam" investor institusional yang bergantung pada penyempurnaan rencananya…
Mengapa Setiap Pemimpin Dapat Mengambil Manfaat Dari… Pendapat yang dikemukakan oleh kontributor Entrepreneur adalah milik mereka sendiri. Di tengah segala ketidakpastiannya, tahun 2021 adalah tahun yang memberi saya harapan. Dari kebakaran hutan dan banjir ekstrem hingga gelombang…
15 Orang Dalam Real Estat Berbagi Tip Mereka Untuk… Membeli properti investasi adalah cara yang bagus untuk mendapatkan penghasilan tambahan dan membangun kekayaan jangka panjang. Namun, ada banyak pertimbangan untuk membeli properti investasi pertama Anda, terutama di pasar real…
Properti Layanan (SVC) Melewatkan Perkiraan FFO Q4 Service Properties (SVC) keluar dengan dana triwulanan dari operasi (FFO) sebesar $0,17 per saham, tidak sesuai dengan Estimasi Konsensus Zacks sebesar $0,23 per saham. Ini dibandingkan dengan kerugian $0,14 per…
Apakah Sudah Terlambat untuk Mulai Berinvestasi? Informasi investasi yang disediakan di halaman ini hanya untuk tujuan pendidikan. NerdWallet tidak menawarkan layanan konsultasi atau perantara, juga tidak merekomendasikan atau menyarankan investor untuk membeli atau menjual saham, sekuritas,…
Ekuitas turun, imbal hasil AS jatuh karena… Silakan coba pencarian lain Ekonomi1 jam yang lalu (27 Oktober 2021 06 :16PM ET) 2/2 © Reuters. FOTO FILE: Seorang pria yang mengenakan masker pelindung setelah wabah penyakit coronavirus (COVID-19)…
Bagaimana Menjadi Agen Real Estat dalam 5 Langkah Saat Anda menjelajah, sesuatu tentang browser Anda membuat kami berpikir Anda mungkin bot. Ada beberapa alasan mengapa hal ini mungkin terjadi, termasuk: Anda adalah pengguna yang kuat yang bergerak melalui…
Selama Bertahun-tahun, Investor Telah Mengabaikan… Harlem Capital telah menetapkan tujuan yang sangat berani untuk perusahaan modal ventura: Berinvestasi pada 1.000 pendiri yang beragam selama 20 tahun ke depan. Mitra pengelola Henri Pierre-Jacques sangat menyadari bahwa…
Lebih banyak investor berubah masam di pasar negara… Silakan coba pencarian lain Ekonomi6 menit yang lalu (24 November 2021 04 :45AM ET) © Reuters. FOTO FILE: Logo HSBC terlihat di bank cabang di distrik keuangan di New York,…
Analisis: Rekor pesta IPO pada tahun 2021 membuat… Silakan coba pencarian lain Ekonomi24 Des 2021 12:55 ET © Reuters. FOTO FILE: Papan nama terlihat mengarahkan orang-orang untuk memakai masker di New York Stock Exchange (NYSE) saat varian virus…
Setelah rebound yang mendesis, investor… Silakan coba pencarian lain Ekonomi54 menit yang lalu (18 Mar 2022 09 :00PM ET) © Reuters. Sebuah tanda terlihat di luar pintu masuk 11 Wall St. New York Stock Exchange…
Persaingan dan Hype Mendorong Investor Crypto Muda,… Sebagian besar investor muda mencari peluang berisiko tinggi dimotivasi oleh persaingan dan sensasi, sebuah survei baru menunjukkan. Mereka sering beralih ke produk cryptocurrency dan forex, menurut jajak pendapat yang dilakukan…
Cara Menghasilkan Uang dengan NFT Jadi, Anda pernah mendengar tentang NFT dan bagaimana beberapa orang menghasilkan uang darinya. NFT adalah sensasi cryptocurrency terbaru yang menjadi arus utama. Jika Anda seorang pengusaha atau bisnis kecil yang…
Latihan 20 Menit Mingguan Ini Akan Mendorong Tujuan… Pendapat yang dikemukakan oleh kontributor Entrepreneur adalah milik mereka sendiri. Salah satu keuntungan terbesar bekerja di startup adalah kesempatan bagi setiap karyawan — dari magang hingga eksekutif puncak — untuk…
Lihat bursa teratas untuk membeli OMG, koin, hari ini Harga OMG live hari ini hanya di atas $8 dengan volume perdagangan 24 jam sebesar $356,5 juta. Token asli OMG Network kehilangan 4,43% dalam 24 jam terakhir. Karena kecenderungan dapat…
Anak Muda Rusia Melihat Crypto sebagai Investasi… Saat sanksi barat meningkatkan tekanan pada ekonomi negara mereka, banyak anak muda Rusia menganggap cryptocurrency sebagai pilihan investasi yang “dapat diandalkan dan menguntungkan”. Menurut sebuah studi baru-baru ini, pangsa warga…
Bagaimana Bitcoin Akan Menaklukkan Dunia Pada Halloween 2008, satu setengah bulan setelah keruntuhan spektakuler Lehman Brothers, Bitcoin memulai revolusi moneter yang sekarang kita lihat. Bitcoin menunjukkan bahwa, dengan teknologi, pengaturan moneter yang berbeda dimungkinkan: Uang…
3 Koin Crypto Metaverse Teratas Dengan Kapitalisasi… Kapitalisasi pasar yang rendah Koin kripto metaverse adalah beberapa opsi paling populer untuk pedagang baru . Namun, koin kapitalisasi pasar yang rendah juga berarti bahwa banyak proyek didasarkan pada hype…